今年以來在美伊關係緊張、武漢肺炎疫情等黑天鵝襲擊下,促使資金轉進債券避險,根據投信投顧公會統計,1 月境內投信基金規模 4.07 兆元、年增幅 47%,其中固定收益債券基金規模年增幅 67%,成為資金追捧焦點。
根據投信投顧公會最新統計,今年 1 月國內基金規模仍高達 4 兆元以上,較前月微幅增加 1.8%,但比起去年同期則大幅增加 1.3 兆元,年增幅達 47%。
進一步觀察各類型基金規模,在低利率環境下,投資人仍熱衷追求收益,帶動固定收益基金規模持續攀升,單月資金規模 6508 億元、年增幅 67%,其中「跨國投資固定收益一般債券型」基金規模年增幅高達 1.06 倍,相對受市場資金青睞。
富蘭克林華美新興國家固定收益基金經理人張瑞明認為,在低利率環境下追求收益仍是趨勢的情況下,進而推升全球高收益債券、新興市場債券等具備較高的債息收益的基金買氣。
張瑞明進一步指出,目前美歐等成熟市場公債僅 0%-1% 低利水準,擁有高配息率的債券相對受青睞,帶動資金規模迅速攀升,今年在市場不確定性增加,並影響經濟基本面,建議可將適合長期投資的固定收益債券納入核心配置。
此外,台股基金 1 月資金規模 1831 億元,較去年同期增加 14%,但比起前月卻減少 5%。富蘭克林華美高科技經理人郭修伸認為,1 月台股基金規模月增幅下滑,應與觸及萬二高點,資金獲利了結有關,但整體而言,台股仍擁有高殖利率與半導體發展雙優勢,仍可望持續吸引資金挹注。