共享辦公室新創 WeWork 周五(26 日)宣布同意與特殊目的收購公司(SPAC)BowX Acquisition(BOWX-US) 併購,以借殼方式上市,包括債務在內的估值為 90 億美元。
WeWork 兩年前循傳統 IPO 方式失敗,如今改變策略搶搭 SPAC 熱潮,希望能在未來幾個月內完成掛牌。WeWork 預計募集 13 億美元資金,其中 8 億美元將來自於私募股權投資(PIPE),金主包括 Insight Partners 、喜達屋資本集團(Starwood Capital Group)與富達投資 (Fidelity Management)等公司管理的基金。
併購消息傳開後,BowX Acquisition 股價應聲勁揚,終場暴漲 20.29%,以 11.71 美元作收。
據華爾街日報 (WSJ) 報導,BowX Acquisition 這家 SPAC 的負責人是 NBA 國王隊(Sacramento Kings)的老闆拉納戴夫(Vivek Ranadive),他同時也是軟體公司 Tibco 的創辦人,並延攬 NBA 球星歐尼爾(Lucille O'Neal)擔任 BowX Acquisition 的顧問。拉納戴夫表示,相信 WeWork 會隨著經濟復甦東山再起。
WeWork 在 2019 年時估值曾高達 470 億美元,主要投資方為軟銀,相比之下,目前與 BowX Acquisition 的併購對 WeWork 的估值僅剩 90 億美元,兩者數字相差甚遠。
據路透報導,併購案完成後,WeWork 最大投資方軟銀將保留多數股權。據知情人士透露,軟銀與其他投資人已同意對實施一年禁售期。
WeWork 是共享辦公室新創公司,與房東簽訂長期租約,將空間裝潢成小型辦公室後轉租給租戶,一個月繳一次租金。如果併購順利在未來幾個月內完成,將替 WeWork 經歷兩次失敗且坎坷的上市路畫下句號。
不過 WeWork 周五釋出的數據顯示營運仍吃力,去年營收 34 億美元,淨損為 38.3 億美元,虧損略高於 2019 年。